השקעות קטנות למתחילים בשוק ההון – מהגרוע למצויין

פעמים רבות פונים אלי ושואלים על השקעות קטנות למתחילים. מה אם יש לי רק כמה מאות שקלים בצד כל חודש להתחיל להשקיע? האם בכלל אפשר להתחיל להשקיע עם סכומים כאלה?
איפה יקבלו אותי עם סכומים כאלה?
אז התשובה היא כן, ברור שכן. מעבר לכך, לאחרונה יצאו לא מעט הצעות שנועדו למשקיעים קטנים שגם עליהם נשאלתי לא מעט. נראה שכולם מנסים לפנות דווקא לאלה שיש להם מעט כסף. ולא בכדי, לרוב מי שיש לו מעט כסף לא מבין הרבה בהשקעות וזה ניכר בבחינה לעומק של ההצעות הללו. אז מכיוון שנשאלתי באופן אישי על כל אחת מההצעות האלה, החלטתי להרחיב ולהשוות ביניהן כך שתוכלו לקבל תמונת מצב אמיתית של מה מציעים לכם ומה האופציות שעומדות בפניכם.

אמ;לק – יש לא מעט הצעות להשקעות קטנות למתחילים בשוק ההון חלקן טובות יותר וחלקן פחות. הכי עדיף שתשקיעו קצת זמן בעצמכם ותלמדו להשקיע לבד.

השקעות קטנות למתחילים בשוק ההון – למי זה מיועד?

הפוסט הזה מיועד עבור:

• בעלי סכומים קטנים בצד להשקיע מדי חודש
• אנשים עסוקים שאין להם זמן להתעסק הרבה עם ניהול ההשקעות ומעדיפים גישת שגר ושכח
• לאנשים שלא מבינים הרבה בשוק ההון אך מבינים ששם צריך להתחיל להשקיע
• יש קרן חירום קיימת (באמת שלא מומלץ להתחיל להשקיע לפני כן)
• ההוצאות החודשיות קטנות מההכנסות באופן שוטף
• מעוניינים להשקיע לטווח הארוך
• רוצים נזילות גבוהה לתיק ההשקעות

האפשרויות הקיימות כאן יתבססו על הגישה של השקעה במדדים שהוכיחה את עצמה בטווח הארוך פני ניהול אקטיבי.  בקצרה למי שלא מכיר :

הגישה האקטיבית להשקעה בשוק ההון – גישה שבה מנהל ההשקעות בוחר בעצמו ניירות ערך כי הוא מניח שהוא יודע משהו שכל שאר השוק לא יודע. השיטה כוללת מכירה וקנייה רבה של ניירות ערך וברוב המוחלט של המקרים מתבררת כיקרה יותר ורווחית פחות לאורך זמן.

הגישה הפסיבית להשקעה בשוק ההון – השקעה בכל השוק במקום לבחור ניירות ערך ספיציפיים. לדוגמא, במקום לבחור את המניות הכי טובות בשוק האמריקאי, פשוט משקיעים ב-S&P 500 שכולל את 500 החברות הגדולות ביותר בארה”ב. הגישה הזו לרוב תגבה דמי ניהול זולים הרבה יותר והוכיחה את עצמה כרווחית יותר לאורך זמן. הגישה האישית שלי נוטה לכיוון השקעות פסיביות ולכן דירוג ההצעות ייקח בחשבון הצעות פסיביות כטובות יותר.

אז איזה השקעות קטנות למתחילים יש? מהגרוע למצויין

כאן אסקור את ההצעות הקיימות כיום לרוב האנשים אשר מעוניינים בהשקעות קטנות למתחילים בשוק ההון.

חשוב לציין, כל הנאמר כאן הוא לצורך ידע תיאורטי בלבד ומשקף את המחקר האישי שלי בלבד. המידע שמובא הוא מתוך האתרים עצמם וללא שיחה והתעמקות עם המציעים. המידע כאן אינו תחליף לייעוץ מקצועי ומותאם אישי ואין להתייחס אליו ככזה. כל פעולה שתינקט בעקבות קריאת מידע זה הינה באחריות הגולש בלבד.

היקר ביותר – מיטב מנג’ר (תיק קרנות נאמנות מנוהל)

ההצעה

לא יודעת אם יצא לכם לראות את הפרסומת המשעשעת של מיטב דש, אך אני אישית קיבלתי המון שאלות בנושא. בעיני, הפרסום לא מספר את כל התמונה. ניהול תיק השקעות מבוסס קרנות נאמנות של מיטב דש החל מ-25,000 ש”ח. לכאורה נשמע מעולה. ממלאים שאלון סיכון ועל פיו מיטב דש משקיעים את הכסף באופן אוטומטי בקלות ובפשטות והכי חשוב, ללא עלות בכלל. האמנם?

עלויות

למה ההצעה הזאת נמצאת בתחתית הדירוג שלי? מכיוון שכמעט כל האנשים יכולים להשקיע בקרנות נאמנות (רגילות, לא מחקות) כיום דרך הבנק ללא תשלום של עמלות נוספות או לכל הפחות ללא עמלות קנייה מכירה.

למה זה ככה? בגלל משהו היסטורי שנקרא עמלות הפצה. בתי ההשקעות משלמים לבנקים כדי שתקנו קרנות נאמנות שלהן. לכן הבנקים לא גובים מכם עמלות קנייה מכירה ולרוב גם לא עמלות דמי משמרת על קרנות נאמנות כי הם כבר מרוויחים עליכם בדרך אחרת. עמלות ההפצה כמובן מתגלגלות לדמי ניהול גבוהים על קרנות נאמנות שאותם אתם משלמים. אני כמובן אחסוך מכם שוב את ההרצאה על למה התשואות נמוכות יותר סטטיסטית בניהול אקטיבי אבל רוב הסיכויים שתשלמו יותר ותרוויחו פחות.

היתרונות

פרסומת משעשעת למוצר שסך הכל מעלה מודעות לכך שעדיף להשקיע במקום שהכסף יהיה עצלן ולא יעבוד עבורנו.

החסרונות

המחיר וחוסר הגיוון. אמנם אין עמלות ניירות ערך כפי שהייתם רגילים בבתי השקעות או בבנקים אבל זה ממש לא אומר שאתם לא משלמים כלום. מה שמציעים במיטב דש זה ניהול של קרנות נאמנות המושקעות באופן אקטיבי (זוכרים? זה היקר שמרוויח פחות). לא רק זה, אלא מדובר בקרנות נאמנות של מיטב דש בלבד. דמי ניהול של קרנות נאמנות יכולים להגיע עד ל-3% (!) ומיטב דש בוחרים בעצמם איזה קרנות נאמנות לשים לכם. לכן כדאי לבדוק מה דמי הניהול של הקרנות שנבחרו עבורכם.

למי מתאים

למי שמעדיף שמישהו אחר ינהל עבורו תיק של קרנות נאמנות, ומוכן לשלם על כך דמי ניהול גבוהים יותר, ולמי שמרוצה ממיטב כבית השקעות. חשוב לדעת שהתיק בנוי מקרנות של מיטב בלבד, ולכן כדאי להשוות את דמי הניהול הכוללים לחלופות פסיביות זולות.

יקר – Videa של בנק לאומי

ההצעה

כיאה למה שהייתם מצפים מבנק שהוא דואופול במדינה, ההצעה כאן אינה משהו בלשון המעטה. הם כמובן מציגים את עצמם כמי שמתאימים להשקעות קטנות למתחילים אבל כמובן בעלות מאוד גבוהה. ההצעה כאן קצת יותר טובה מהקודמת בעיקר כי בלאומי גם הבינו שהגישה הפסיבית היא עדיפה ולכן הם מציעים מגוון מוצרים עוקבי מדד בהתאם לגישה הפסיבית.

עלויות

ההצעה מתחילים בסכום של 50,000 ₪ ומעלה

• דמי ניהול של 0.7% – 0.3% ככל שעולים בסכום ההשקעה דמי הניהול יורדים בהתאם
• דמי ניהול של קנייה מכירה דרך הבנק (ידוע כאופציה היקרה ביותר)
• דמי משמרת לתיק דרך הבנק (ידוע כעמלה גבוהה ודי מיותרת)
• דמי ניהול של קרנות הסל שנקנות. קרנות סל אמנם גובות דמי ניהול נמוכים יותר אך עדיין זו עלות שיש לקחת בחשבון.

היתרונות

בבנק לאומי הבינו שהשקעה במדדים היא הכיוון הנכון בטווח הארוך ולכן מציעים זאת ללקוחותיהם.

החסרונות

העלויות שניהול תיק כזה יכול להגיע אליו! בואו נעשה דוגמא קטנה להראות לכם את העלויות. נניח שהשקעת 50 אלף ₪ (בכל זאת, השקעות קטנות למתחילים).

* עקב פניה של נציגי Videa עודכנתי שיש להם הסדר עמלות עם הבנקים והפוסט עודכן בהתאם * 
לטענת Videa, יש להם הסדרים עם הבנקים לעמלות מוזלות עבור לקוחותיהם. מסיבות לא הכי ברורות המידע לא חשוף באתר שלהם למרות שהוא מהווה יתרון עבורם. בכל מקרה להלן העלויות המעודכנות בערך (העמלות משתנות בין הבנקים כאשר בבנק לאומי העמלות זולות יותר).

עכשיו זה כבר נראה יותר מאשר ה-0.7% שהובטח לנו בהתחלה לא? המספרים כמובן מתבססים על הערכה בלבד, וישתנו בהתאם לבנק ולעמלות שתשלמו. אך חשוב להבין שיהיו עמלות נוספות שנשלם מעבר לעמלות שישולמו ל-Videa עצמה, לא משנה מה.

זה לא שהם מרמים. באמת ל-Videa אנחנו משלמים מקסימום 0.7%. פשוט, הם קצת מצניעים את העובדה שכאן יש לא מעט עלויות נוספות שאנחנו צריכים לשלם לגורמים אחרים. בסופו של דבר, לנו משנה כמה כסף נשלם בסך הכל. בלי קשר, 0.7% דמי ניהול בשנה בשביל לבחור לנו פעם אחת מסלול עוקב מדד וכמעט לא להתעסק איתו מעבר זה גבוה מאוד. אין כאן איזה ניהול מטורף, אנליזות שהם עושים או פעילות אקטיבית בשוטף בניהול התיק. כל הרעיון בגישת הניהול הפסיבית זה שהיא, מעצם טבעה פסיבית ולא דורשת ניהול רב.

למי מתאים?

למי שממש אבל ממש מתעצל לנהל את תיק ההשקעות שלו לבד ומעדיף את הגישה הפסיבית. למי שמתעצל להתמקח עם הבנק שלו ו/או לעבור לבית השקעות כדי להוזיל עמלות של ניירות ערך.

הטוב – קרן השתלמות / גמל להשקעה במסלולים פסיביים עוקבי מדד

ההצעה:

קרן השתלמות או קופת גמל להשקעה ידועות כמכשירי השקעה נגישים לרוב הציבור. באמצעות פתיחת קרן והוראת קבע פשוטה ניתן להשקיע די בקלות. כיום, רוב החברות הגדולות מציעות מסלולים פסיביים עוקבי מדדים כאלו ואחרים. ברוב המקרים גם העלויות של מסלולים אלו יהיו זולים יותר ממסלולים אקטיביים.

אני אתייחס כאן להצעה של אינטרגמל שמציעה דמי ניהול אחידים של 0.35% לכולם ללא קשר לסכום ההשקעה, ללא צורך במיקוח וכוללת רק מסלולים פסיביים. אין לראות זאת כהמלצה להשקעה דרך אינטרגמל או בכל בית השקעות אחר.

עלויות:

• הזול ביותר שמצאתי כאמור הוא 0.35% באינטרגמל אך עם מיקוח ו/או הסדרים ממקום העבודה ניתן להגיע לתנאים דומים בחברות אחרות
• עלויות קנייה מכירה ודמי ניהול של קרנות הסל – יירשם לנו בדו”חות כהוצאות ניהול השקעות מוגבל על פי חוק עד ל-0.25%

היתרונות:

על היתרונות והטבות מס של קרן השתלמות כתבתי כאן ועל קופת גמל להשקעה כאן. מעבר לכך, בהשקעה בצורה זו ישנה אוטומציה ופשטות מטורפת בנוסף ליכולת להשיג דמי ניהול זולים.

החסרונות:

• בקרן השתלמות רק עצמאיים יכולים לפתוח קרן השתלמות באופן עצמאי ובנוסף לכך היא אינה נזילה במשך 6 שנים הראשונות.
• בקופת גמל להשקעה ההשקעה מוגבלת עד 83,641 ₪ בשנה (נכון ל-2026). כשמדברים על השקעות קטנות למתחילים זה באמת לא כזה חיסרון גדול.

עדיין, גם באפשרות זו מישהו אחר מנהל את הכסף שלנו באופן פסיבי. מכיוון שהגישה הפסיבית היא מאוד קלה ליישום באופן עצמאי בעיני אין צורך לשלם למישהו חיצוני עבור הניהול.

למי מתאים:

למי שמעדיף אוטומציה להשקעות ולא להתעסק בהן בכלל.

הטוב מאוד ייעוץ השקעות אישי לבניית תיק פסיבי

ההצעה:

מצאו יועץ השקעות שיבנה עבורכם תיק פסיבי לטווח הארוך. בקשו מהיועץ לבנות לכם תיק השקעות שתוכלו להשתמש בו לאורך זמן ופשוט להגדיל אותו באופן עצמאי.

עלויות:

• תשלמו סכום חד פעמי ליועץ עבור בניית תיק שיכול לשרת אתכם שנים. בעבר היה שירות של ייעוץ השקעות פסיבי אובייקטיבי בעלות מגוחכת דרך עמותת מתייעלים המדהימה. לצערי עקב עומס השירות בהמתנה עקב ביקוש עצום והיצע נמוך. אך יכולים לנסות לשלוח מייל לבדוק אם אפשר להצטרף לרשימת ההמתנה. עדכון 2026: היום מתייעלים מציעים ייעוץ פיננסי דיגיטלי בלי עמלות.
• ניתן גם לנסות לבקש מהיועץ בבנק לעזור לכם להכין תיק כזה. אך רוב הסיכויים שהיועץ לא ממש ידע איך להתייחס לבקשה שלכם או שינפנף אתכם בגלל שסכום ההשקעה ההתחלתי שלכם נמוך מדי. אבל זה חינם אז שווה לנסות, אולי תיפלו על יועץ סביר.
• בנוסף לכך יהיו עלויות של עמלות ניירות ערך של הפלטפורמה בה תשקיעו. לרוב בבתי השקעות תוכלו לקבל דמי ניהול זולים יותר.
• עלות אחרונה שיש לקחת בחשבון היא בבניית התיק והיא דמי הניהול של קרנות הסל שתשקיעו בהן. כמובן כדאי לבקש מיועץ ההשקעות להתייחס לכך גם ולהמליץ על קרנות הסל הזולות ביותר שמתאימות לצרכים שלכם.

היתרונות:

מקבלים ייעוץ מקצועי בעלות חד פעמית שאינה עולה ככל שהתיק גדל. אם בונים את התיק נכון הוא יספיק לכם לשנים ללא קשר למצב השוק. בסוף יהיה לכם תיק מנוהל פסיבית שתוכלו פשוט להשקיע בו לבד ללא עלויות נוספות.

החסרונות:

לא קל למצוא יועצי השקעות שמאמינים בגישה הפסיבית ורובם ינסו לשכנע אתכם ללכת לכיוון האקטיבי. היו חזקים והאמינו בגישה הפסיבית שגם זולה יותר, גם מספקת פיזור רחב יותר, גם רווחית יותר סטטיסטית וגם תהיה משמעותית קלה עבורכם ליישום.

למי מתאים:

למי שרוצה להתחיל אבל מפחד להתחיל להשקיע לבד ומעדיף שיהיה עזרה והכוונה בתחילת הדרך. התשלום יהיה חד פעמי ואם בונים לכם את התיק כראוי תוכלו להמשיך להשקיע בצורה הזו בקלות ובלי התעסקות מיותרת לאורך שנים.

להשקיע לבד : באמת שזה הרבה יותר קל ממה שנראה לך

המצוין – ללמוד לבד

ההצעה:

ללמוד להשקיע לבד. האמת היא שבמיוחד בגישה פסיבית זה ממש לא מסובך ואפילו די שפוט. תוכלו ללמוד להשקיע לבד בשתי דרכים:

הראשונה היא דרך הבלוג המצויין של הסולידית. שכתבה המון דברים מצויינים באתר שלה ונתנה כמה תיקים לדוגמא. מומלץ למי שרוצה לקבל הכוונה לתיקים וקרנות סל רלוונטיות כאן, כאן, כאן וכאן.

הדרך השנייה היא קורס ללמוד השקעות בשוק ההון. אני אישית מאוד אוהבת להשקיע וללמוד בקורסים. ובדיוק בגלל זה הוצאתי קורס שוק ההון שמתמקד בהשקעות לטווח ארוך למתחילים בשיטות בדוקות ומוכחות שקל ליישם. מזמינה אתכם, קוראי הבלוג, להכיר את הקורס.

למידע ופרטים על קורס הצעד הראשון למיליון – איך להרוויח בשוק ההון לחצו כאן

עלויות:

• אם תחליטו ללמוד לבד העלות היחידה תהיה הזמן שלכם. אם תחליטו ללמוד דרך קורס אז כמובן עלות הקורס באופן חד פעמי
• עלות עמלות ניירות ערך – תלוי במיקוח ואיפה תבחרו להשקיע
• דמי ניהול של קרנות הסל – שוב תלוי בקרנות שתבחרו לרוב ניתן למצוא קרנות סל שעוקבות אחרי אותם המדדים בעלויות שונות.

היתרונות:

באמת שאין תחליף לידע אישי. אני חושבת שהגישה הזאת של ללמוד לפחות את הבסיס לבד היא הטובה ביותר שאפשר. יהיה הרבה יותר קשה לעבוד עליכם ולגרום לכם להתפתות להשקעות שנראות זולות בהתחלה, אך בסופו של דבר מתבררות כיקרות מאוד. באמת שזה לא לוקח כל כך הרבה זמן וזה לא כזה מסובך.

החסרונות:

תצטרכו להשקיע קצת יותר זמן בהתחלה כדי ללמוד ולהבין. אבל בסופו של דבר יהיה לכם מושג מה קורה עם הכסף שלכם.

למי מתאים:

באמת שלכולם, כולם יכולים ללמוד להשקיע לבד באופן פסיבי. השקעות פסיביות דורשות מעט מאוד התעסקות בשוטף ורווחיות בטווח הארוך. אם לא מתאים לכם ללמוד לבד או שאתם מרגישים שהולכים לאיבוד באמת שיכולים לקחת קורס. כאמור, יש לי קורס שלם שמתמקד במיוחד בנושא הזה ויעזור לכם בקלות ובפשטות ללמוד להתחיל להשקיע במדדים.

מזמינה אתכם, קוראי הבלוג, להכיר את הקורס.

למידע ופרטים על קורס הצעד הראשון למיליון – איך להרוויח בשוק ההון לחצו כאן

לסיכום השקעות קטנות למתחילים בשוק ההון

פירטתי לכם כאן את העלויות היתרונות והחסרונות של כל רוב ההצעות שיש כיום לניהול כסף בשוק ההון בסכומים נמוכים.

הטבלה משקפת את דעתי האישית בלבד ואינה מהווה תחליף לייעוץ השקעות או ייעוץ אישי. ההשקעות הינן תמיד באחריות הקורא בלבד.

אחזור ואומר שאני בגישה שלימוד לבד הוא העדיף ביותר, אך אם זה לא מתאים לכם יש גם אפשרויות נוספות שיכולות להתאים.

אז מה עוצר אתכם מלהשקיע עכשיו?

שאלות נפוצות על השקעות קטנות למתחילים

אפשר להתחיל להשקיע עם סכום קטן?

כן. אפשר להתחיל עם כמה מאות שקלים בחודש, למשל בהוראת קבע לקופת גמל להשקעה או בקנייה קבועה של קרן סל או קרן מחקה מדד.

מה הדרך הזולה ביותר להשקיע בסכומים קטנים?

בדרך כלל השקעה פסיבית במדדים: מסלול מחקה מדד בדמי ניהול נמוכים, או קרן מחקה מדד דרך חשבון מסחר עם עמלות נמוכות.

מה צריך לפני שמתחילים להשקיע?

קודם קרן חירום, וחודשים שבהם ההוצאות קטנות מההכנסות. רק אחר כך משקיעים, ולטווח ארוך.

האם Videa של לאומי עדיין קיימת?

לא. לאומי סגר את Videa בפברואר 2026, והלקוחות הועברו למערך ההשקעות של הבנק.

ידעתם שיש לי יש קורס שילמד אתכם להשקיע בשוק ההון?

אם בא לכם להכיר יותר טוב את שוק ההון ולהשקיע בו לבד ולא באופן מנוהל זה הקורס בשבילכם! הקורס מתמקד בלהסביר את מושגי הבסיס שחייבים לדעת בצורה הכי ברורה שיש ובללמד שתי אסטרטגיות השקעה: השקעות במדדים ובמניות ערך. בקורס הצעד הראשון למיליון – איך להרוויח בשוק ההון אני מלמדת את בסיס של השוק ההון עם חלקים פרקטים וצ’ק ליסטים שממש מלמדים אתכם איך להשקיע. הקורס קליל ובעל ערך שיעזור לכם להתחיל לבנות את תיק ההשקעות שלכם ולהשקיע בעצמכם!